| 這場正在蔓延的企業(yè)互保、聯(lián)保危機(jī)，對溫州經(jīng)濟(jì)的打擊或許比混亂的民間借貸更為沉重，一直在執(zhí)行壟斷經(jīng)營的各大銀行在其中扮演的角色也將再次受到拷問。
暮色四合，喧鬧了一天的五馬街漸漸沉寂下來。透過一扇古老的木制窗戶，陳劍把目光很自然的固定在并不強壯的五馬雕塑上，久久沒有挪開。他選擇這樣一個去處與《法人》記者見面并非刻意，很大程度上只是滿足了其自身的一個習(xí)慣：30年來，陳劍總是在迷茫的時刻愿意來到這里，看看這個曾經(jīng)醞釀過無數(shù)溫州商業(yè)傳奇的狹小街區(qū)，并試圖尋找他想要的答案。
不過，這一次陳劍注定會大失所望。作為溫州商業(yè)精神的萌芽之地，五馬街已不再是原來的五馬街了。在陳劍眼里，它不再是創(chuàng)業(yè)、創(chuàng)新、誠信和繁榮的象征，更不是溫州經(jīng)濟(jì)社會的晴雨表，如今它有的只是小商小販懶洋洋的吆喝、顧客的冷漠以及危機(jī)到來前的驚慌失措。
企業(yè)互保危機(jī)蔓延
“要不了兩個月，溫州至少會有一兩千家企業(yè)倒閉，而這些企業(yè)原本是溫州最具活力的企業(yè)。”陳劍做了個多米諾骨牌接連倒下的姿勢，一字一句的說，這一大批企業(yè)將死于由銀行和民間借貸操縱的企業(yè)互保和聯(lián)保。
陳劍剛剛過完50歲生日，是一家大名鼎鼎的服裝企業(yè)和一個電氣公司的掌門人，在下海經(jīng)商之前，亦有多年從政經(jīng)歷，溫州市好幾個重大改革方案都凝聚有他的汗水與思想。被生意同行笑稱為“最有文化的老板”的陳劍，面對這場正迅速蔓延的擔(dān)保危機(jī)，也似乎在劫難逃。
“溫州去年經(jīng)歷的民間借貸危機(jī)還沒有平息，企業(yè)互保危機(jī)跟著又來了，這場危機(jī)給溫州帶來的打擊將比民間借貸更為致命。”陳劍承認(rèn)，他和妻子共同掌管的幾家公司這一次也卷入了擔(dān)保危機(jī)當(dāng)中，不過他認(rèn)為自己是被銀行拖下水的。“一家年銷售收入實際不足一千萬元的制造企業(yè)，銀行卻告訴我銷售額超過一億元，讓我為其擔(dān)保貸款，現(xiàn)在人家資金鏈斷了，跑路了，銀行卻逼著我還款，4000萬元的貸款我要是還了，我的企業(yè)還會有活路嗎？”陳劍估算，跟他一起卷入其中的至少有12家企業(yè)，他們中的多數(shù)企業(yè)都存在互保關(guān)系。
“在溫州，做企業(yè)的人現(xiàn)在最恨的是誰？是銀行。”陳劍認(rèn)為，銀行為了降低自身的風(fēng)險，總是過分依賴擔(dān)保，有意無意的忽略貸前審查，沒有人在乎求貸企業(yè)的現(xiàn)金流分析，事實上一個企業(yè)的現(xiàn)金流才真正是有無還款能力的標(biāo)志。由于銀行掌握的企業(yè)信息與擔(dān)保企業(yè)嚴(yán)重不對稱，一個企業(yè)是否愿意為另一個企業(yè)擔(dān)保并不取決于擔(dān)保企業(yè)的意愿，多數(shù)是經(jīng)過銀行“動員”或者是“被迫”的——你貸款的時候還得指望別人也為你擔(dān)保。
在位于溫州樂清的麥克力電氣公司(下稱“麥克力”)的一位高管看來，麥克力卷入擔(dān)保危機(jī)的經(jīng)過聽上去更像一場陰謀。2011年，麥克力為浙江滬洋電氣有限公司(下稱“滬洋電氣”)提供擔(dān)保，擔(dān)保金額高達(dá)2700萬元，加上其它幾家公司為滬洋電氣提供的擔(dān)保，合計金額估計不會低于2億元。幾個月前，滬洋電氣的老板劉碎孟突然“失蹤”了，為其擔(dān)保的數(shù)家企業(yè)立刻陷入一片恐慌。
“劉碎孟剛一跑路，銀行就開始逼債了，我們也向樂清市政府部門和公安局報過案，多次反映問題，都沒有引起重視。”上述高管說。據(jù)他了解，劉碎孟在樂清失蹤前，就通過假并購、假轉(zhuǎn)讓等手段悄悄的轉(zhuǎn)移了公司和個人資產(chǎn)，現(xiàn)在劉碎孟跑了，為他擔(dān)保的企業(yè)卻毫無辦法——劉碎孟據(jù)說就呆在北京，手機(jī)是通的，就是不接電話，也極少在溫州露面。
在樂清象陽鎮(zhèn)工業(yè)開發(fā)園區(qū)，《法人》記者看到滬洋電氣大門緊閉，空無一人。一位路過企業(yè)門口的年輕人說，這公司早就關(guān)門了，劉碎孟原來就很少來這里，他在溫州有多家公司，來來去去都很神秘。這位年輕人顯然并不了解劉碎孟非常高調(diào)的一面，劉碎孟永遠(yuǎn)知道什么時候需要刻意低調(diào)，什么時候需要大張旗鼓的宣傳，他在2008年金融危機(jī)初露端倪的時候就曾作為“溫州財富精英”分別登上過央視和人民日報的財富欄目。
“劉碎孟的失蹤，不只是讓麥克力陷入債務(wù)困境，好多家互保的企業(yè)都會連帶遭殃。”麥克力上述高管說，這些受牽連的企業(yè)要么等著銀行上門逼債，要么東挪西借還上款以保護(hù)自己的信用記錄，還有的被逼無奈只得打算著如何跑路。《法人》記者就此聯(lián)系了樂清市企業(yè)風(fēng)險應(yīng)急辦公室負(fù)責(zé)人林新豹，說明采訪意圖后，林新豹回話說“你去找市委宣傳部”，不過令人驚訝的是，記者在市委宣傳部得到的答復(fù)竟然是：“你既然認(rèn)識了應(yīng)急辦，還是去找應(yīng)急辦比較好，他們比我們更了解情況。”
過度投資和投機(jī)是危機(jī)重要根源
據(jù)溫州市服裝協(xié)會副秘書長張文介紹，他十分關(guān)注溫州的這場擔(dān)保危機(jī)，它造成的后果會比去年的民間借貸危機(jī)更嚴(yán)重。民間借貸主要基于個人投機(jī)或者說“炒錢”，出了問題，影響的是家庭或者是比較小的范圍，而擔(dān)保危機(jī)影響的是多家企業(yè)，而且基本上是生產(chǎn)制造型企業(yè)，事實上也只有這種實業(yè)企業(yè)擔(dān)保，才會被銀行認(rèn)可為有效，正是這類企業(yè)構(gòu)成了溫州經(jīng)濟(jì)的基本面，擔(dān)保危機(jī)影響的就是這個基本面。樂清可謂是這場危機(jī)的重災(zāi)區(qū)，據(jù)他調(diào)查，樂清全市共有5000多家企業(yè)，規(guī)模以上的企業(yè)只有300多家，300家中有一多半可能涉及擔(dān)保問題。要是這么多企業(yè)都出現(xiàn)了擔(dān)保債務(wù)問題，后果真的不堪設(shè)想。
“擔(dān)保危機(jī)還有一個特別嚴(yán)重的后果，就是讓溫州商人群體中那種寶貴的信任沒有了。”在五馬街附近的一個茶樓里，談起這個話題，北京溫州商會的林先生顯得特別沉重。在過去，不管在哪里，只要是說溫州商會里的人，是溫州商人，剛剛打過交道，誰家有困難急需周轉(zhuǎn)，彼此借個幾百萬、幾千萬，連借條都不用寫的，做個擔(dān)保也都是分分鐘搞定。可如今，資金鏈斷裂，老板跑路，很多擔(dān)保企業(yè)、擔(dān)保人惶惶不可終日，往往是離貸款到期還有一個月，銀行就直接派人守在債務(wù)人的家門口，防止其逃跑；很多債務(wù)人也被債權(quán)人盯上，飲食起居都受到監(jiān)視。溫州商業(yè)圈的那種信任傳統(tǒng)、信用基礎(chǔ)此刻已完全不堪一擊。
林先生認(rèn)為，溫州的營商環(huán)境正在惡化。他告訴《法人》記者，不久前他參加了全國各地樂清籍企業(yè)家在武漢舉辦的一個座談會，樂清市委書記潘孝政也千里迢迢趕過去了，潘書記的意思很明確，就是要利用這個平臺告訴在座的企業(yè)家們，樂清已經(jīng)做好了準(zhǔn)備，真誠的歡迎他們“回鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)”。但在一個缺失信任、人人自危的環(huán)境里，如何能夠創(chuàng)業(yè)？
“溫州的這場擔(dān)保危機(jī)主要源于溫州人這些年的過度投資和投機(jī)。”浙江大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)博士李俊對《法人》記者表示，2008年金融危機(jī)發(fā)生后，國家為了刺激經(jīng)濟(jì)，實行寬松的貨幣政策，一下子放出來4萬億，溫州的商人何其敏感？很多雄心勃勃的溫州企業(yè)于是從金融機(jī)構(gòu)大量貸款，擴(kuò)大生產(chǎn)，從買土地、建廠、投產(chǎn)，只要看看自那之后溫州建起了多少新廠房就明白了。不應(yīng)忘記的是，無論是從銀行貸款，還是通過民間借款，都是需要擔(dān)保的，這就意味著一個地區(qū)的投資越多，企業(yè)越多，參與擔(dān)保和互保的企業(yè)也會越多，一旦擔(dān)保鏈條中有一家企業(yè)出現(xiàn)資金問題，就可能連累一大片企業(yè)——溫州目前正是面臨這種時刻：從廠區(qū)建設(shè)到回收成本、實現(xiàn)盈利，周期往往要3到5年。然而，周期尚未完成，國家政策突然轉(zhuǎn)向，銀行收緊了銀根，許多企業(yè)的續(xù)貸被取消或壓縮，一些勢單力薄的企業(yè)失去了資金來源，發(fā)生債務(wù)危機(jī)，甚至關(guān)門停業(yè)，為其擔(dān)保的企業(yè)跟著倒霉也是自然而然的事了。
李俊認(rèn)為擔(dān)保危機(jī)的另一個源頭就是過度投機(jī)。溫州的四大支柱產(chǎn)業(yè)皮鞋、服裝、眼鏡、家電，均屬于勞動密集型產(chǎn)業(yè)，尚屬低端，受各種成本上升影響，低端制造業(yè)利潤一再被壓縮，受利益驅(qū)動，一些企業(yè)開始崇尚賺“快錢”，于是將融資資本投向主業(yè)以外的投機(jī)項目，炒房、炒礦、炒股、炒期貨，甚至炒錢——放高利貸，但是這些投機(jī)生意一旦遭遇國家宏觀調(diào)控，經(jīng)濟(jì)形勢發(fā)生逆轉(zhuǎn)，譬如房地產(chǎn)調(diào)控，就造成許多炒房人巨虧，而為這些投機(jī)生意融資提供擔(dān)保的許多企業(yè)也必然伴隨著銀行逼債陷入風(fēng)雨飄搖。
人民銀行溫州支行撰寫的《溫州民間借貸市場調(diào)查報告》顯示，溫州1100億民間借貸的總盤子中，僅有35%用于實業(yè)經(jīng)營，其他都用作各種投資和拆借。一家大型銀行的內(nèi)部人士透露，人行的這個數(shù)字太保守了，溫州實際用于投機(jī)的資金比這要大很多倍。
拯救企業(yè)需要專業(yè)團(tuán)隊
工商銀行一位分析人士介紹，所謂保證貸款一般由企業(yè)之間對等承擔(dān)，也稱為“互保”，而更多的是企業(yè)聯(lián)保貸款，就是三家或三家以上中小企業(yè)自愿組成擔(dān)保聯(lián)合體，其中一家企業(yè)向銀行申請貸款后，聯(lián)保體所有成員都需承擔(dān)還款連帶責(zé)任。互保、聯(lián)保是中國銀行業(yè)針對中小企業(yè)貸款比較常用的方式，但在溫州，這一擔(dān)保形式似乎被執(zhí)行得更為嚴(yán)格。
據(jù)溫州電氣協(xié)會一位負(fù)責(zé)人介紹，根據(jù)溫州市金融機(jī)構(gòu)放貸的一貫做法，每家企業(yè)向銀行申請貸款時，將自身所擁有的廠房作為抵押物評估后，以評估金額的50%取得貸款金額，不足部分，銀行要求企業(yè)提供1至5家企業(yè)進(jìn)行保證擔(dān)保。目前，企業(yè)普遍采用互保的方式。
調(diào)查顯示，每家中小企業(yè)，平均建立3家互保關(guān)系。溫州市某電器企業(yè)主“跑路”，就涉及到為其提供擔(dān)保的5家企業(yè)。銀行在發(fā)生貸款金融風(fēng)險時，一貫采取強迫“風(fēng)險轉(zhuǎn)移”措施來化解自身風(fēng)險。發(fā)生危機(jī)后，各大銀行不管貸款期限是否到期，競相采取的措施就是讓擔(dān)保企業(yè)先行償還，償還的方式就是銀行發(fā)放貸款給擔(dān)保企業(yè)，并從擔(dān)保企業(yè)銀行賬戶上直接扣劃為倒閉企業(yè)擔(dān)保所應(yīng)償還的銀行借款。
“通過該措施，銀行的風(fēng)險化解了，而提供擔(dān)保的企業(yè)債務(wù)一夜之間增加了不少，極易導(dǎo)致我市中小實業(yè)型企業(yè)的倒閉，并形成多米諾骨牌效應(yīng)。”溫州知名律師葉舟說。葉舟律師是樂清市政協(xié)委員，因在轟動中外的樂清“錢云會”案中擔(dān)任辯護(hù)律師而聲名鵲起。
“更可惡的是，溫州的一些銀行也參與了這場‘炒錢’游戲，引發(fā)擔(dān)保危機(jī)也有銀行的份兒。”一位溫州企業(yè)主向《法人》記者坦言，如果在溫州的銀行貸款一千萬，你實際上是拿不到一千萬的，也很難拿到現(xiàn)錢，銀行甚至只給你一張一千萬的商業(yè)票據(jù)(比如承兌匯票)，貸款也就變成了存款，若你確實想拿到現(xiàn)金也可以，要么你把這個票據(jù)低價賣出去，要么你找貸款的銀行通過關(guān)系操作疏通——不過這時的一千萬貸款很可能就只有950萬了，甚至更少。這就意味著，企業(yè)在商業(yè)銀行的貸款的利息表面上比較低，實際成本不會比民間借貸低多少。
上述業(yè)主透露，銀行還會通過企業(yè)互保操作，與企業(yè)勾結(jié)，讓企業(yè)貸出更多的款項——比如企業(yè)只需要3000萬，銀行卻以企業(yè)的名義貸出5000萬，多出的2000萬再以較高的利息放出去，其回報當(dāng)然是驚人的。當(dāng)?shù)劂y行一位人士也證實了這一點，由于銀行也有盈利壓力，相當(dāng)一部分理財產(chǎn)品所籌集的資金都流向了擔(dān)保公司、地下錢莊。
有統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2011年上半年溫州全市1330家銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)共實現(xiàn)本外幣賬面利潤123.49億元，同比增加41.57億元，增長50.8%，創(chuàng)溫州銀行業(yè)歷史最好收益水平。而這些高額利潤大部分來源于銀行在發(fā)放貸款時在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上，上浮30%到80%貸款利率，并收取的服務(wù)費和搭售的理財產(chǎn)品。而同期企業(yè)的利潤一再被壓縮，生存艱難。
“伴隨著歐債危機(jī)的延續(xù)和國內(nèi)經(jīng)濟(jì)增長的放緩，溫州各互保鏈條上的企業(yè)倒閉或企業(yè)跑路的潛在風(fēng)險越來越大。”葉舟律師在接受《法人》記者采訪時一再表示自己對溫州這場擔(dān)保危機(jī)深感焦慮：“從根本上幫助企業(yè)化解所面臨的危機(jī)已迫在眉睫。這時候需要更專業(yè)的人士來處理這場危機(jī)，需要懂法律、懂經(jīng)濟(jì)的專業(yè)團(tuán)隊。”
葉舟認(rèn)為，面對這場危機(jī)和諸多企業(yè)風(fēng)險，溫州政府統(tǒng)籌考慮處置沒有錯，但企業(yè)倒閉有共性和個性，所以在處置過程中應(yīng)區(qū)別對待，一企一策。由于缺乏行家，就顯得無奈、無力。比如，政府在處置過程中，把金融辦作為重要角色，而沒有將市府法制辦列入其中，這就帶來一系列問題。“我曾經(jīng)在一次討論會上提出，樂清政府法制辦牽頭建立由當(dāng)?shù)芈蓭熅⒔M成的法律顧問團(tuán)，現(xiàn)在應(yīng)當(dāng)是法律顧問團(tuán)發(fā)揮關(guān)鍵作用的時候。但或許我不是體制內(nèi)的人員，這樣的聲音沒有引起重視。”葉舟說。
葉舟告訴《法人》記者，一般情況下，一家企業(yè)倒閉，就有二到五家企業(yè)受到牽涉，而五家企業(yè)倒閉，可能涉及十到二十五家企業(yè)遭殃。因此，切斷互保鏈條是避免企業(yè)連鎖倒閉現(xiàn)象發(fā)生的有效措施。一是爭取金融機(jī)構(gòu)支持，暫時擱置互保企業(yè)的連帶保證責(zé)任，讓倒閉企業(yè)進(jìn)入破產(chǎn)還債程序，先行由倒閉企業(yè)自有資產(chǎn)償還債務(wù)，不足部分掛賬停息，允許負(fù)有連帶保證責(zé)任的企業(yè)分期予以償還。這樣做的好處是，避免互保企業(yè)直接進(jìn)入連帶還債，取得休養(yǎng)生息的機(jī)會，逐步化解自身資金困難，同時也保證了銀行貸款得以收回。二是對于違法取得貸款的倒閉企業(yè)，應(yīng)當(dāng)以強有力的法律手段切斷保證鏈條。如溫州市某電器企業(yè)所涉及的貸款，據(jù)調(diào)研發(fā)現(xiàn)，其年銷售金額僅在2000萬元左右，可見其貸款時提供給金融機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)存有虛假，而且取得的貸款資金去向不明，與貸款合同所約定的用途嚴(yán)重不符，完全有證據(jù)將之確定為合同詐騙予以立案，如果合同詐騙成立，所有擔(dān)保企業(yè)將免除擔(dān)保責(zé)任。
葉舟律師最后建議，重組兼并也是企業(yè)走出危機(jī)的一個路徑。企業(yè)的重組、兼并是企業(yè)在生存發(fā)展過程中的正常現(xiàn)象，也是倒閉、危機(jī)企業(yè)治理過程中一種行之有效的辦法。如果一味放任倒閉企業(yè)，由于時間長，企業(yè)多年所積累的銷售網(wǎng)絡(luò)等無形資產(chǎn)將分文不值，而庫存、材料也隨時間的推移而貶值，機(jī)器設(shè)備和廠房也發(fā)揮不了其應(yīng)有的價值。如果采用兼并、重組，就會消除上述不利后果，而且有可能在短時間內(nèi)發(fā)揮效應(yīng)，以緩解企業(yè)債務(wù)危機(jī)甚至可以盤活資產(chǎn)。
企業(yè)互保聯(lián)保貸款的風(fēng)險何在
曾幾何時，企業(yè)互保、聯(lián)保貸款被當(dāng)作商業(yè)銀行的創(chuàng)新和經(jīng)驗推廣。最近新聞媒體報道，不少企業(yè)互保聯(lián)保貸款的多米諾骨牌倒了，甚至有600家浙江企業(yè)卷入連環(huán)擔(dān)保圈。企業(yè)互保、聯(lián)保貸款從“保險鎖”，突然之間變成了“導(dǎo)火索”。
互保聯(lián)保就是沒有擔(dān)保
中國的商業(yè)銀行給企業(yè)發(fā)放的貸款，也叫“信貸”。“信貸”是“信用貸款”的簡稱。實際上，商業(yè)銀行極少給企業(yè)發(fā)放信用貸款，商業(yè)銀行發(fā)放的基本上是擔(dān)保貸款。
擔(dān)保有保證、抵押、質(zhì)押、留置和定金等多種擔(dān)保方式。商業(yè)銀行喜歡的擔(dān)保方式是抵押，且多接受房產(chǎn)、土地作抵押。一旦房地產(chǎn)泡沫破滅，商業(yè)銀行就會成為中國最大的房地產(chǎn)業(yè)主。
中小企業(yè)一般沒有房地產(chǎn)作抵押，很難獲得商業(yè)銀行貸款。但中小企業(yè)對中國經(jīng)濟(jì)很重要，再加上國際金融危機(jī)后，中國實行信貸擴(kuò)張政策，商業(yè)銀行需要提升業(yè)務(wù)量和收益業(yè)績，不得不考慮給中小企業(yè)貸款。
《中華人民共和國商業(yè)銀行法》第七條規(guī)定：“商業(yè)銀行開展信貸業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格審查借款人的資信，實行擔(dān)保，保障按期收回貸款。”《貸款通則》也有貸款需要擔(dān)保的規(guī)定。法律和規(guī)章規(guī)定商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)發(fā)放擔(dān)保貸款，而中小企業(yè)又沒有抵押物和質(zhì)押物，擅長變通的中國人發(fā)明了“互保”和“聯(lián)保”。企業(yè)互保和聯(lián)保貸款便應(yīng)運而生。
保證貸款由2個企業(yè)之間對等承擔(dān)保證擔(dān)保責(zé)任，簡稱為“互保”，即甲、乙兩企業(yè)之間互相擔(dān)保獲得貸款。企業(yè)“聯(lián)保”貸款，是指3家或3家以上企業(yè)自愿互相擔(dān)保，聯(lián)合向商業(yè)銀行申請貸款的信貸方式，即3家或3家以上企業(yè)，自愿組成擔(dān)保聯(lián)合體，其中某一家企業(yè)向銀行申請貸款后，聯(lián)保體成員根據(jù)合同約定承擔(dān)還款連帶責(zé)任。
以互保為例，甲企業(yè)向商業(yè)銀行貸款100萬元，由乙企業(yè)保證擔(dān)保；乙企業(yè)向商業(yè)銀行貸款100萬元，由甲企業(yè)保證擔(dān)保。對于商業(yè)銀行來說，相當(dāng)于分別向甲企業(yè)和乙企業(yè)發(fā)放了100萬元的信用貸款，沒有任何擔(dān)保。互保和聯(lián)保的原理是一致的，只有企業(yè)數(shù)量多少的差別。
企業(yè)互保、聯(lián)保貸款名為擔(dān)保貸款，實為沒有擔(dān)保的信用貸款，是商業(yè)銀行搞形式主義的自欺欺人招數(shù)。
公司不該承擔(dān)連帶責(zé)任
企業(yè)互保、聯(lián)保貸款在給商業(yè)銀行帶來風(fēng)險的同時，也給企業(yè)帶來了債務(wù)風(fēng)險，甚至?xí)奂捌髽I(yè)倒閉、破產(chǎn)。
商業(yè)銀行發(fā)放了企業(yè)互保、聯(lián)保貸款即信用貸款，表面上看來企業(yè)撿了便宜，為什么會導(dǎo)致企業(yè)倒閉、破產(chǎn)？
自1994年7月1日《中華人民共和國公司法》實施后，中國的企業(yè)大多辦成了公司，少量企業(yè)辦成了合伙企業(yè)。
《公司法》第三條規(guī)定：“公司以其全部財產(chǎn)對公司的債務(wù)承擔(dān)責(zé)任。有限責(zé)任公司的股東以其認(rèn)繳的出資額為限對公司承擔(dān)責(zé)任；股份有限公司的股東以其認(rèn)購的股份為限對公司承擔(dān)責(zé)任。”這表明公司這種組織形式可以分散和阻隔股東和公司的風(fēng)險。商業(yè)銀行發(fā)放公司互保、聯(lián)保貸款，意味著公司要承擔(dān)債務(wù)連帶責(zé)任，讓公司的性質(zhì)發(fā)生了改變，公司變成了普通合伙企業(yè)局部的普通合伙人，雖然不承擔(dān)債務(wù)的無限責(zé)任，但要承擔(dān)債務(wù)的連帶責(zé)任。
商業(yè)銀行發(fā)放公司互保、聯(lián)保貸款，在違反《公司法》的相關(guān)規(guī)定的同時，讓公司承擔(dān)了其他公司的債務(wù)。如果其他公司因誠信或經(jīng)營管理問題還不上債務(wù)，互保、聯(lián)保公司作為保證擔(dān)保人，不得不替其他公司還債，額外的債務(wù)可能壓垮保證人公司，導(dǎo)致保證人公司倒閉、破產(chǎn)。
如果聯(lián)保的企業(yè)鏈條足夠長，像600家企業(yè)聯(lián)保，會對區(qū)域經(jīng)濟(jì)造成沖擊，同時產(chǎn)生局部系統(tǒng)性金融風(fēng)險，處理不好會引發(fā)社會不穩(wěn)定。
如何防范化解互保聯(lián)保風(fēng)險
在經(jīng)濟(jì)景氣時期，商業(yè)銀行發(fā)放企業(yè)互保、聯(lián)保貸款，商業(yè)銀行和企業(yè)都有收益，這是一個高收益、低成本、風(fēng)險被掩蓋的銀企商業(yè)合作模式。
在經(jīng)濟(jì)下行期，被掩蓋的風(fēng)險一旦兌現(xiàn)，商業(yè)銀行和企業(yè)便雙雙失去了收益，這種銀企商業(yè)合作模式經(jīng)不起考驗，產(chǎn)生多米諾骨牌效應(yīng)在所難免。
防范和化解企業(yè)互保、聯(lián)保貸款風(fēng)險，首先，商業(yè)銀行應(yīng)刪繁就簡，撕下互保聯(lián)保的面紗，拋棄形式主義，為企業(yè)降低成本，給信用好的企業(yè)發(fā)放名符其實的信用貸款。
《商業(yè)銀行法》第三十六條第二款規(guī)定：“經(jīng)商業(yè)銀行審查、評估，確認(rèn)借款人資信良好，確能償還貸款的，可以不提供擔(dān)保。”法律規(guī)定商業(yè)銀行可以發(fā)放信用貸款，要求商業(yè)銀行摒棄發(fā)放貸款就一定要擔(dān)保的錯誤觀念。
但商業(yè)銀行不該向關(guān)系人發(fā)放信用貸款，以避免腐敗問題。商業(yè)銀行的關(guān)系人包括商業(yè)銀行的董事、監(jiān)事、管理人員、信貸業(yè)務(wù)人員及其近親屬，以及這些人員投資或者擔(dān)任高級管理職務(wù)的企業(yè)和單位。
浙江泰隆商業(yè)銀行用“三品三表”衡量中小企業(yè)的信用好壞，值得其他商業(yè)銀行學(xué)習(xí)和借鑒。企業(yè)的“三品三表”是：企業(yè)主人品、產(chǎn)品、所擁有物品以及水表、電表、海關(guān)報表等軟信息。
第二，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)在經(jīng)營管理中把信用當(dāng)作自己的生命。信用是商業(yè)銀行生存和發(fā)展的核心，商業(yè)銀行的品牌以信用為基礎(chǔ)。商業(yè)銀行大多實行垂直化管理，分支機(jī)構(gòu)的管理鏈條很長，像國有控股商業(yè)銀行有總行、省級分行、市級分行、支行和分理處5個層級，基層的3個層級時常有損害銀行信用的現(xiàn)象發(fā)生。在發(fā)放貸款時，有些基層銀行管理人員給借款企業(yè)搭售條件，要求借款企業(yè)給銀行管理人員的關(guān)系企業(yè)作貸款擔(dān)保，導(dǎo)致企業(yè)互保、聯(lián)保貸款沒有以平等、自愿為前提，這是引發(fā)企業(yè)互保、聯(lián)保貸款風(fēng)險的重要原因。
第三，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)領(lǐng)銜推動建立完善的中國企業(yè)信用評級體系。企業(yè)信用評級體系完善后，商業(yè)銀行給AAA級信用企業(yè)發(fā)放信用貸款，既可以降低企業(yè)的融資成本，又可以提高商業(yè)銀行的經(jīng)營效率和降低放貸成本。在中國企業(yè)的信用評級體系沒有建立之前，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)有自己的企業(yè)信用評級體系或標(biāo)準(zhǔn)。在互保、聯(lián)保的企業(yè)信用是相同等級的前提下，互保、聯(lián)保的企業(yè)還款能力相同，貸款風(fēng)險不會兌現(xiàn)。如果信用不同，信用等級低的企業(yè)會把信用好的企業(yè)拉下水，并成為整個互保、聯(lián)保貸款鏈條的導(dǎo)火索。 |
